La compañía energética australiana Santos está lista para comprar a su compatriota Quadrant Energy por $ 2,15 millones, además de posibles pagos contingentes relacionados con los recursos del reciente descubrimiento de petróleo Dorado.
Quadrant Energy posee activos de producción, desarrollo, evaluación y exploración a mediano y largo plazo de gas natural y petróleo en más de 52.000 2 kilómetros cuadrados de superficie, principalmente en Carnarvon Basin, WA, la provincia de petróleo y gas costa afuera más grande nativa de Australia.
La compañía recientemente logró lo que se cree que es el mayor descubrimiento de petróleo de Australia en años en el pozo Dorado-1.
La participación de Quadrant en la producción de los activos en 2017 fue de 19 millones de barriles de petróleo equivalente (mmboe).
Según Santos, las reservas del Cuadrante 2P a fines de 2017 eran de 220 mmboe (~75% desarrollado). Los activos de gas natural convencional de Quadrant incluyen una importante superposición de cartera con Santos, lo que brinda la oportunidad de realizar sinergias de combinación de materiales estimadas en $ 30 a $ 50 millones por año, dijo Santos.
Razón fundamental
Santos dijo que la adquisición de Quadrant estaba "totalmente en línea con la estrategia de crecimiento de Santos para aprovechar las posiciones de infraestructura existentes en torno a los activos principales de la empresa".
La compañía dijo: “Quadrant ofrece la operación de los centros de gas existentes de Santos en WA, brindando flexibilidad para optimizar las operaciones y posicionar a Santos para capturar valor del relleno y oportunidades de gas de terceros. También fortalece la experiencia operativa de Santos y la capacidad operativa en alta mar para impulsar futuras oportunidades de crecimiento en WA en alta mar y el norte de Australia. ”
"La cartera de Quadrant de activos de gas natural doméstico convencional de alto margen respaldados por contratos a largo plazo vinculados al IPC proporciona flujos de efectivo sólidos y estables y complementa los ingresos predominantemente relacionados con el petróleo de Santos".
Santos pagará $2,15 millones en efectivo por adelantado, más pagos contingentes vinculados a la certificación de recursos líquidos/petróleo 2C de Dorado de más de 100 millones de barriles y la futura decisión de la FID; y Regalías sobre cualquier ingreso futuro del proyecto Bedout Basin (excluyendo la producción de petróleo/líquidos de Dorado).
Para obtener un desglose detallado de los pagos contingentes de Dorado, consulte el cuadro a continuación, según lo compartido por Santos:
Como se informó la semana pasada, el socio de Quadrant en el Dorado Carnarvon Petroleum dijo que el Dorado contenía alrededor de 171 millones de barriles de petróleo (2C), lo que lo convierte en uno de los recursos de petróleo más grandes jamás encontrados en la Plataforma Noroeste.
Santos financiará la adquisición de recursos de efectivo existentes y $1,2 mil millones en nuevas líneas de crédito comprometidas. Santos tenía $ 1,5 mil millones en efectivo al 30 de junio de 2018.
Director de Santos: “Este cuadrante nos ayudará a ser el principal proveedor de gas en Australia”
Si bien el descubrimiento de petróleo de Dorado es ciertamente emocionante, al comentar sobre la adquisición de Quadrant, el director general de Santos se centró en los activos de gas de Quadrant Energy.
El Director General y CEO de Santos, Kevin Gallagher, dijo: "Esta adquisición proporciona una mayor propiedad y operación de una cartera de alta calidad de activos de gas natural de Australia Occidental de larga duración y bajo costo que Santos conoce bien y fortalece significativamente la capacidad operativa en alta mar".
"Es un valor material positivo para los accionistas de Santos y promueve el objetivo de Santos de ser el principal proveedor nacional de gas natural de Australia".
“La transacción reduce nuestro flujo de efectivo libre previsto para 2018 frente al precio del petróleo en $4/bbl adicionales y los flujos de efectivo estables del Cuadrante brindan seguridad adicional durante el próximo período de entrega de proyectos de gran crecimiento”.
“Esperamos dar la bienvenida al equipo de Quadrant a la familia Santos e integrar nuestras operaciones en Australia Occidental”.
CEO de Quadrant: nuevo capítulo emocionante
Quadrant Energy se estableció en 2015 tras la finalización de la adquisición de Apache Energy por parte de Brookfield y Macquarie Capital.
Al comentar sobre las noticias de Santos, el CEO de Quadrant Energy, Brett Darley, dijo que estaba "extremadamente orgulloso de todo el equipo de Quadrant Energy que, en los últimos tres años, ha transformado a Quadrant en un negocio independiente de gran éxito".
“Entregamos excelencia operativa, excelentes resultados en nuestro programa de exploración e integramos con éxito un modelo comercial completamente nuevo en toda la empresa. Todo esto se logró con un fuerte enfoque en el medio ambiente y un compromiso con la salud y la seguridad de nuestra gente”, dijo Darley.
“En nombre de Quadrant Energy, me gustaría decir cuán complacido estoy de ser parte de este acuerdo con Santos y nuestras empresas y personas están bien posicionadas para este nuevo y emocionante capítulo como parte de un productor de petróleo y gas nacional e internacional”.
Sujeto a los consentimientos habituales y las aprobaciones regulatorias, se espera que la transacción se cierre a fines de 2018.
